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发信人: look (600601), 信区: Stock
标  题: 第三章：认识庄家 7
发信站: 紫丁香 (Mon Apr  3 18:38:00 2000), 转信

已经飙升数日，出现盘中高挡巨量，但接手强劲，并非好事，庄家出货概率极大。
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．．．！队庄共舞——一个散户的成长》．．．．．．．．．．．．．．．．．．�
．．．５三章：认识庄家
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跟庄的学问
跟什么庄
    庄家有炒大市庄家、炒板块庄家、炒个股庄家、有券商庄家、上市公司庄家等等。
在
庄家的大家庭中，在庄家众多的“兄弟姐姝”中，跟什么庄赚钱最多，风险最小，费劲
最
小呢？我们说，跟炒大市庄家，跟这个庄家中的大哥大最佳，跟它可以舒舒服服赚大钱
。
    主力大鳄由于资金量大，上百点空间仅够转身。所以它一露面，大市起码有一个中
级
行情。
    我们跟大庄家进出，起码能吃到一段中线行情，利润有保障。而跟其它的庄家，就
很
难预计了，可能出现的仅是一个小行情，为证券公司白打工。甚至庄家看错市，落得与
庄
家一齐被套的局面，偷鸡不成蚀把米。由于主力庄家实力雄厚、眼光独到、操作策略高
，
所以跟主力大鳄根本不会出现这类问题。
如何把握跟庄呢？
（1）时机准确
    涉入股海的时机不早不迟，时间刚刚好。炒大市庄家颇具战略眼光，进场前肯定对
各
种因素进行深入细致的研究。像333主力庄家，在基本面上，它分析了三大政策属“空洞

无物”，但它是国务院等权威机构联合发的，对股民心理影响深远。而且股民一直认为
新
股大发行是熊市的根本原因。
    三大政策正好解除了广大投资者的心头大患。公布后从技术面看，深沪股连跌17个
月
，六、七月更加速下跌，KD、RSI等技术指标在超卖区“安营扎寨”多时，急需大反弹。

从资金面看，银行在六、七月发放了大批短期贷款为行情发动提供了资金基础。从股民
心
态看，长期下跌心理上严重压抑，一旦有火爆行情，容易大悲大喜，对大行情十分有利
。
可以说，主力庄家是进行深入细致研究后，确认做庄获利有机可乘时，才“下海”的。

    我们跟它入场，无需花大量时间和精力去研究这一系列头痛的问题。可以把这一切
复
杂的问题，简化为一个简单的问题：主力大鳄进场没有？
    跟着主力庄家出场，既轻松又准确，不会有错。主力庄家的撤退肯定事先做好安排
，
肯定会把握适当的时机。
    更重要的是，只要主力大鳄未出场，大市不会暴跌，是很安全的。1994年9月大市将

暴跌，深股的不少庄家仍吹响第五升浪的冲锋号角，跟对了这样的庄家反而输钱，而跟
主
力庄家绝对不会出现这样的惨剧。
（2）风险较小
    首先，有足够的时间看准才做。中级行情，一般都有20天左右，大行情更要持续近
二
个月。在低位，主力大资金进场，并且了解它“爱”的板块，才跟进也未迟。同样，在
顶
部，主力大资金撤退也要一段时间，所以你可以多看几天，看准了再逃走，仍会有一个
相
对高位，仍可以有利润的。
    其次，由于中级行情有三成左右的升幅，只要你没有跑进跑出，没有白交手续费，
没
有利润断层，即使迟入货，晚出货，仍有利可图。万一操作有错，仍有机会保本逃出。
相
当的升幅，提高了操作允许出错的范围，比起小行情，入货没抄到底，出货没抛到顶就
要
亏损，风险要小很多。
（3）进出场明显
    股海有大鳄在翻云覆雨，与没有主力在场有较明显的区别，你会感觉大盘像被一只
无
形的手控制着。有人利用石化、马钢等的变化，在分时图上画出一个W底和M顶，成交量
明
显增加。有人在拉尾市或打尾市。大市沿着一个上升通道有规律地上升。而这一切都发
生
在市场气氛非常悲观的时候。大资金进场需要一定的时间，大部队的运动与小部队、游
击
队截然不同，它是很难掩人耳目的。这是主力庄家的弱点。只要你留意观察，多观察几
天
，不为悲观气氛迷惑，是不难看到主力大鳄入“股海”时掀起的波浪的。
    大资金的离场一定会留下它的行动轨迹的，翻开图表看这几年的中级和大行情的结
束
，都有明显的头部，或者是头肩项，或者是双顶，又或者是三樽头等等。
    333主力庄家再精明过人，其离场也在图表上留下一个典型的头肩顶形态。只要你不

被股市热烈的气氛和舆论一片唱好所迷惑，是完全可以发现主力庄家资金离场的步伐的
。
如果你始终把注意力集中在主力庄家大资金所处的板块上，其退场的行踪就更明显了。

怎么跟？
    主力庄家进场的特征之一：大盘像被一只手牢牢地控制着。主力大鳄步入股海后，
整
个大盘走势与平常截然不同。你会感到大盘被人控制着：明显有人用指标股在分时图上
画
出一个个W底M顶；上升过急有人砸盘迫使大市回档调整，跌到重要技术位有资金护盘；
明
显沿着一个上升通道上升，进攻关键技术位时明显有大资金出动；收盘明显有人拉尾市
或
打尾市。这一切都说明主力庄家在盘中盘中呼风唤雨。
    主力庄家进场的特征之二：行情变幻莫测，股价波动明显增大，市势错综复杂，但
你
退一步看会明显发现：技术骗线明显增加，明明跌破重大关口，却突然有大资金杀入将
指
数拉起；明明冲破重大关口，却突然有大资金杀入将指数拉起；明明冲破重大阻力位，
市
势却又回软；M顶上升，W底却下跌，与股市平静时截然不同，波动明显增加。大市低迷
时
，沪股日波动仅一二十点，而这时却几十点甚至上百点地波动，显示有大资金在盘中兴
风
作浪。
    盘中有主力的特征之三：成交量明显增加。大资金杀入场，多空双方激战重开，成
交
量明显放大，与低迷时候比，成交量成倍增加，且每一天都有明显增加，连续数天增加
。
    主力庄家在盘中的特征之四：明显有一二个举足轻重的板块，有大资金进驻。主力
大
鳄进场一般都集中在一二个特定的板块去操作。大盘股板块，是主力庄家经常光顾的板
块
。如果这个板块有异常动作，就表明主力大鳄进场。龙头股板块、浦东板块、首都概念
股
等等，都是主力庄家经常抢占的战略重地，如果这些板块中有哪一个，连续几天有异动
，
而且不是一、二只个股的轮炒，而是整个板块成交量明显放大。则表示有主力大鳄在其
中。
    判断是否有主力庄家进场的关键是多看几天。假如没有大资金进场，成交量不可能
连
续几天都明显增加。行情也很难连续大幅波动，也很难沿一个上升通道上升。小资金不
可
能长时间冒充大庄家，骗得一天半日，但时间一长就会露出破绽。所以判断是否有主力
庄
家入场，一定要慢慢看，多看几天。由于大鳄一浮头起码有一段中级行情，虽损失前几
天
的大势，但后面仍会有不少升势。牺牲鱼头换来看得准、看得稳，显然是物有所值。
短平快
    短线庄家是股市上数量最多、最常见的庄家。不仅在上升单边市中见到他们活跃的
身
影，就是在反弹中、盘局中，甚至是盘跌中，仍然可以见到他们在股海大显身手的足迹
。
像1995年12月深股的厦海发，在大市连绵下跌的情况下，庄家就借着“太太”公司购入
其
股份的消息，强行拉升近三成，成为一个典型的弱市短庄。
    短线庄家之所以数量最多，首先是由于做庄的机会多，这些机会包括大市、个股超
跌
的反弹，大市、个股的各种利好消息。像前年三月底，就因传中国嘉陵十送十派五，而
在
几天内升了近一成。也包括个股落后于同一板块而产生的补涨需要。这些机会可以说是
什
么时候都会有，所以短线庄家在什么市道里都有可能出现。
    其次短线庄家需要的资金不多，有三五百万元，甚至更少，都可以做一把庄。而有
这
样资金量的机构、个人大户也有许许多多，也就是说，潜在的、有资格做庄的人众多。

    此外，短线庄家要求的操盘技术远没有中线庄家复杂。从投资机会看，短线做庄机
会
比较简单明了，远没有中、长线庄那样，对中长线走势要有一个较准确的判断；对个股
潜
质要有良好的分辨；要有一套塑造概念的真功夫。
    此外，整个收集、拉高、洗盘、派发过程，也是一个十分复杂的过程。同时短线庄
家
的操盘技术比较简单，容易学习，一二次实践就基本上可以领悟到。所以，会做短庄的
人
较多，因而，这类庄家也就自然比较多了。
短线庄家的收集
    由于伏庄时间通常都比较短，最快一天，最长也不过15天。短线庄家收集的筹码比
较
少，通常仅是流通筹码的百分之20~30就足够了。也正是由于所需筹码少，所以短线庄家

的收集比较容易，战术也比较简单。
    常见的主要有两种：一、短期在底部慢慢吸纳，使短期底形成双底、三底或箱底等
。
像1996年3月底的南方基金，从1.2元附近升到1.39元回调，在1.35~1.38元处形成一个箱

形，这时其它的基金刚作较深的调整。而南方基金跌下去，是有庄家介入。后来庄家借
分
红方案出台拉高。二、边拉边收。庄家由于各种原因，已经不可能在低拉收集低价筹码
了
，所以，庄家只好边收边拉。像前面谈的南方基金，从1.2元附近上升上来的就是这样。

因为该股在1.2元附近已盘整较长时间，并且已跌无可跌，愿抛的人十分少，成交量萎缩
，
导致庄家低位根本收不到筹码。所以，它只好边拉边收。
短线庄家的拉高
    短线庄家由于收集筹码比较少，一般都不会把股价拉得过高，短线庄家的拉高最关
键
是借势，借大市反弹之势，借大市上升之势，借利好消息之势，借补涨之势，同中线庄
家
锁定大量筹码去拉高有很大的不同。由于它完全是借势拉高，所以大部分甚至是绝大部
分
的拉高都是一鼓作气的。一般中间不会有大幅的洗盘。因为庄家所持筹码不多，根本洗
不
起盘，也无需洗盘。也正是由于庄家手上筹码少，纯粹借势做市，所以短线庄家操作的
股
票升幅都不大，通常都在一成左右。要有二三成升幅，就一定要股市本身处在大牛市中
，
或个股有非常大的利好消息。
短线庄家的派发
    短线庄家由于手上所持筹码不多，派发并不困难，战术也不复杂。通常在短线炒作
到
顶时，由于庄家是借势造市，所谓火借风势，风助火威，吸引后续资金源源不断地流入
。
这样在顶部时，后续资金会较多，庄家就乘机大量派发，整个派发有时一二天才能完成
，
有时则一二个小时就大功告成。在即时图上有时可以见到典型的头部形态，有时则以一
个
箱形出现，有时只是一个不断下滑的曲线。短线庄家的派发大多数是采用跳水式的操作
原
则。短线庄家从收集、拉高到派发，自始自终都贯穿了一个快字，所以，短线庄家有所
谓
快枪手之称，庄家始终坚持一个快字，跟庄者也要坚持一个快字。
中路突破
    所谓中线庄家就是整个收集、拉抬、派发时间在半个月以上，半年之内的庄家，操
作
时间不少于半年月以上，半年之内的庄家。操作时间小于半个月，我们称为短线庄家，
超
过半年，称为长线庄家。
    可以说中线庄家是一段行情中影响最深，最为投资大众关注的庄家。中线庄家最突
出
一个特点是升幅十分可观，通常有五成左右，100％也是常见的。
    而三四倍升幅也屡见不鲜。如1996年初的深发展近五成炒作，如1995构并板块的龙
头
北京北旅从3元升到最高时的13元多，升幅超过3倍。其它鞍山一工、鞍山合成也有近似
的
升幅。
    这主要是由于：眼光较长远；中线庄家调动大量资金锁定筹码少则三至四成，多则
可
达八成，使庄家的拉高比较容易；庄家苦心经营数月，没有丰厚的利润，庄家根本从一
开
始就不会去进行操作。
    正是由于中线庄家操作的升幅大，所以不少跟庄者都十分热衷于跟这类庄家。而作
为
机构只要有条件，也都会尽可能做中线庄，以图获得丰富的利润。
    中路突破往往较难，但也是较易得高分的一种打法。所以与庄共舞，选择中路突破
，
应成为主要  得分手段。
    中线庄家起码收集三成筹码，意味着有以千万元计的资金洪流滚滚地流入个股。以
一
只1500万股的流通盘的小盘看，三成即450万股，若平均成本3元，就要1350万元。若收
集
五成，即750万股，就动用2250万元。如此庞大的资金杀进某个股，再狡猾的庄家，也不

得不留下明显的痕迹。
    中线庄家的上庄方式主要有提前式和调整式两种：提前式就是在高于底部一二个台
阶
处，庄家以黎明前的黑暗做掩护，悄悄入市收集。1995年的深星源就是一个典型的例子
。
庄家是在五月底上庄的，比大市反转足足提前了二个多月。当时指数在130多点，比94点

的大底提前了40多点。股价当时3元多，最后跌穿2元。由于中线庄家吃进大量筹码，股
市
在底部成交量高度萎缩，庄家根本吃不到，吃不饱，不得不提前动手。
    发现提前式上庄的庄家的技巧是：
    比较二个月内大市个股的走势图。若发现以下几种情况，即为庄家股：大市急跌它
盘
跌，大市下跌它横盘。大市横盘它微升；大市双底，第二个底低于第一个底，个股却第
二
个底高于第一个底，或者根本没有第二个底；若大市最近曾反弹，个股反弹幅度明显大
于
大市，成交量也显著增加。个股与大市背道而驰，完全是庄家资金杀入的结果。
    跟进提前式庄家的技巧是：
    一、发现庄家上庄后，切忌匆忙跟进。原因是：其一，庄家收集的筹码多，持续时
间
长，过早跟庄对耐性是一个严峻考验。其二，庄家入市后，股价仍会下跌，如深星源，
庄
家从3元多收集，直跌到1元多，浮亏达4成。其三，庄家为打实底部，会反复进行严厉的

震仓，心理压力甚大。
    二、跟进的最佳时机是，大市以大成交量冲破重要技术关口，一波行情扑面而来时
。
中线庄家的拉高，绝大部分都是配合中线或大行情进行的。
    三、跟进后要敢于持股，敢于赢尽，要经受得住庄家的洗盘。如果发现庄家收集的
时
间特别长，成交量特别大，收集的筹码特别多，庄家拉高的幅度将更大。
    调整式上庄方式是庄家利用大市调整，中小散户追着资之机，狼吞虎咽地� 进筹
码
，达到收集目的。发现调整式上庄的庄家的技巧是，在调整中密切注意以下的情况：
    一、大市第二三次创新高，并且出现价量背驰的情况，个股却没有价量背驰。
    二、某个股价格比同类股、同板块股要坚挺。人家回落它横盘，人家回落得快，它
回
落得慢，并且伴随着大成交量。
    三、大市二三次探底，一个底比一个底低，个股却一个底比一个底高。
    四、调整幅度明显小于大市。
    以上这些情况，均有可能是庄家进场的表现。以股种看，调整式的庄较多光顾以下
几
种股票：
    一、质优股，第一波表现不好。
    二、有题材、有送配股消息的股。
    三、二、三线股。按一、二、三级轮炒的规律，庄家会借调整，入主二三线股。
    跟进调整式上庄庄家的技巧是：
    一、一定要判断大市是调整还是回落，是中级行情还是大行情。大势末明，不要轻

举妄“跟”。
    二、当大市以大成交量创新高，尤其是有成交量配合的跳空而上，就可以跟进了。

    三、跟调整式上庄的庄家股，相对比提前式预期值要低一些，持股时间要短一些，
毕
竟大市已经上升了一大浪。风险增加不少。股价大幅攀升之后，中线庄家就要派发了。
庄
家持有四五成或者更多以上的筹码，不可能二三天就清仓完毕，它需要经过高位派发，
中
位派发，低位派发三个阶段。
    四、操作的策略截然不同。
    1、高位派发阶段：
    这一阶段庄家的策略是：利用前面苦心营造的乐观气氛，利用散户纷纷买入的强大
买
气，尽快把筹码倒出来。其确认基础就是利用人类心理的弱点：一旦形成看好后市的心
态
后，受思维方式的影响，不可能一下改变。
    这一阶段的特点是：
   （1）快速下跌。庄家要乘散户好梦未醒，逃之夭夭，就一定要快速沽售，查看成交
回
报发现，大手笔的沽单成群结队。成交密度大幅增加，打低几个价位，甚至是十几个价
位
的抛单，屡见不鲜。
   （2）反弹幅度较大，常能达跌幅的0.5、0.618。由于散户仍然十分乐观，买盘踊跃
。
只要庄家停止抛售，买气就占上风，庄家为了在更高位派发，对反弹是欢迎备至。它不
但
适时停止派发，还会反手买入，推一把令反弹幅度较大。强势反弹，是庄家在高位派发
中
常做的技术陷阱。
   （3）成交量大增。多空双方大博杀，会令成交量大增。其中多头是散户，空头是庄
家
。识别庄家高位派发是不容易的，下面几点作为参考：看是第几次洗盘，中线庄家一定
要
进行洗盘，若是第一次洗盘，不妨继续持股。若已有二三次洗盘，则九成高位派发。
   （4）大手沽单多，打低数个价位的沽单众多。
   （5）有明显的消耗缺口，或典型的M头。
   （6）升幅已相当可观。
    跟庄的技巧是：立即抛售，不要计较价位的高低，今天的低拉就是明天的高位。庄
家
的招数是：养、套、杀、跌，套住你后，他就会使出最狠的两招：杀、跌。最佳的操作
原
则是：走得快，好世界！
    2、中位派发阶段：
    股价下跌数个台阶后，庄家仍有不少筹码，仍要派发。这一阶段庄家的目的是：吸
引
高位出货的股民回补，原来未上车的股民上车，所以庄家会采取截然不同的操作方针，
即
慢慢地、偷偷派发。
    其特点是：
    （1）先稳守技术关口，再慢慢派发，当股从跌到重要关口时，庄家一面停止抛售，

一面明显地护盘。使股民感到股价已经稳定，暴风雨已经过去。庄家的护盘更使股民误
认
为它又再收集，新一轮升势又在开始，而吸引股民入市。庄家见到股价守稳，又开始慢
慢
地、偷偷地进行派发，股价慢慢地盘软、盘落。
    （2）画出漂亮的W底等图形，利用大市转暖的机会，制造反弹，再继续派发。
    识别庄家是中位派发还是洗盘的技巧是：
    一、看重大关口处庄家是打压震仓还是护盘，若是进行严厉的打压，那是以图把散
户
的筹码震出来，多是洗盘；若是出来护盘，则多数是派发。
    二、看重大关口处反弹的幅度。洗盘是令散户感到大势已去，所以反弹幅度会较小
，
如0.382－弱势反弹；若派发，庄家是希望强反弹，会反手买入，推一把，令幅度较大。

    三、若打穿重大关口，洗盘庄家是会重新买入。派发则不会再买入。
    跟庄的技巧是：即使是中位，仍要坚决出货。切忌看到股价企稳，就重新追入。股
民
应注意树欲静而风不止的道理。在股价站稳的背后，有大派发的险恶潜流。
    3、低位派发阶段：
    股价大幅回落后，庄家手上还剩小部分筹码，庄家会清仓大拍卖，弃之而去。这时
的
派发又别具特色。
    其特点是：
    （1）明目张胆地派发，一改前面鬼鬼祟祟的风格，这时已无隐瞒了，大手抛单频
频
露面。
    （2）专砸关键技术位。
    （3）下跌速度快，类似于打压。庄家希望把股价打回原位，早日盘透，为下一次
卷
土重来做准备。即使这样作为股民仍然应该出货，因为其一，股价无人维持后，会再下
滑
；其二，要等相当一段时间后，才会有新庄家进场。
    中线庄家的派发短则十天八天，长则几个星期，我们切莫因股价已经从高位回落，
就
掉以轻心。
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